新能源車企扎堆“涉險”，這是門好生意嗎?

　　新能源車企正加速入局保險市場。

　　記者統計發現，今年以來，蔚來、小鵬、比亞迪、理想等新能源車企紛紛成立或收購保險經紀公司，正式加入賣保險大軍。

　　在業內人士看來，在汽車銷售利潤攤薄，以及消費者對服務要求越來越高的今天，車企尤其是新能源車企通過保險經紀公司的身份與保險公司合作開發新的新能源車險產品，共同享用車險千億級市場規模的大蛋糕，將成為一種趨勢。

　　扎堆“涉險”

　　天眼查顯示，匯鼎保險經紀有限責任公司(下稱“匯鼎保險經紀)于近日發生工商變更，原股東退出，安徽蔚來數據科技有限公司成為其新股東，并全資持股。同期，匯鼎保險經紀法定代表人由孫牧變更為曲玉，一眾高管人員均變更。曲玉同時擔任蔚來汽車財務負責人。

　　匯鼎保險經紀成立于2014年，經營范圍為保險經紀業務，在重慶、江蘇、江西、淮南、蚌埠、蕪湖等地設有分公司。

　　事實上，自2021年12月14日中國保險行業協會正式發布《新能源汽車商業保險專屬條款(試行)》以來，新能源車企入局保險業便掀起一個小高潮。

　　比如蔚來汽車，早在今年1月份就已經成立保險經紀公司;3月比亞迪成立保險經紀公司;6月小鵬汽車成立保險經紀公司;4月，理想汽車通過收購銀建保險經紀公司獲得保險經紀牌照。

　　對于蔚來這種已先成立保險經紀公司，而后又通過收購保險經紀公司“曲線”拿下保險經紀牌照的行為，有業內人士直言，由于金融監管趨嚴，地方性的保險經紀牌照已經基本停批，全國性的保險經紀牌照申請難度非常大，蔚來、理想這種急于進入保險市場的車企只能選擇“曲線救市”。

　　一箭雙雕

　　新能源車企們為何如此熱衷加入保險市場?

　　北京排排網保險代理有限公司總經理楊帆向《國際金融報》記者表示，對新能源車企來說，賣保險可謂“一箭雙雕”。首先是可以挖掘市場的價值潛力，節約風險管理成本和中介費用，提升盈利水平;其次是可以借助保險業務增強與用戶之間的聯系，為用戶提供一站式的服務體驗，實現服務閉環。

　　“新能源車企入局保險業務背后的邏輯主要表現在兩個方面。”上海小娜汽車總經理邢新初向《國際金融報》記者補充道，一是通過保險服務，在汽車后市場持續連接車輛和車主、提升車主LTV(客戶終身價值);二是持續獲得車輛和車主數據，形成車輛研發、制造、使用、維修保養的數據閉環，為技術迭代提供豐富的大數據支持。

　　北京某資深保險人士告訴記者，鑒于汽車銷售利潤攤薄、消費者對服務要求更多更高等因素，車企們很早就已經把注意力瞄向汽車周邊產業，賣保險也是其中一個選擇。

　　掘金“藍海”

　　當然，新能源汽車車險市場這片充滿想象的藍海，也讓新能源車企們看到了廣闊的發展空間。

　　根據中國汽車工業協會(下稱“中汽協”)發布的最新汽車銷量數據，2022年11月，新能源汽車銷量為78.6萬輛，同比增長72.3%，刷新歷史最高紀錄;新能源車市場滲透率達到33.8%，穩定地保持在三成以上。今年1-11月的新能源車累計銷量突破600萬輛大關，市場占有率達到25%。這意味著我國已提前3年完成國務院印發的《新能源汽車產業發展規劃(2021-2035年)》中“新能源汽車將在2025年滲透率達到25%”的目標。

　　中汽協預測，2023年新能源車市場將保持較快發展勢頭，新能源車市場銷量有望達到900萬輛，同比增長35%。

　　伴隨新能源車銷量及滲透率的提升，新能源車承保數量也快速增長。根據中再產險數據，2021年我國新能源車承保數量同比增長94%，達到750萬輛。據預測，2022年新能源車承保數量將達1331萬輛，同比增長77%。

　　安信證券認為，受新能源新車熱銷和車均保費較高的影響，新能源車險占整體車險保費比例將快速上行。比如，人保財險新能源車險保費占比已由2020年上半年的1.9%增至2022年上半年的6.4%，今年前三季度更是達到7.0%;太保產險今年上半年新能源車險占比達到6.6%，同比提升3.1個百分點。預計到2030年，我國車險格局的變化將主要由新能源車險帶動。

　　道阻且長

　　收購保險經紀牌照，只能說蔚來等新能源車企們拿到了進入保險行業的入場券，能否經營好仍是未知數。

　　艾瑞咨詢在《中國新能源車險生態共建白皮書》中指出，車險作為消費者購車后接觸到的第一個服務類產品，其剛需屬性及粘性使得它可以作為服務車主的入口。在當前去中介化以及新能源汽車“人、車、廠”關系重構的背景下，車企有望在直銷模式以及汽車網聯化的基礎上直面終端消費者，未來車輛交付僅是車企創造價值的起點，后續以車險為服務抓手，車企能夠開拓更多車后生態、車主權益等服務體系。

　　上述白皮書同樣強調，一方面，車企為開展車險業務，獲得必備的經營牌照存在一定難題。另一方面，直銷模式要求車企必須具備功能完善的線上系統，不僅建設成本大、時間周期長，而且與險企系統對接復雜;再者，車險具備屬地化特征，全國范圍線下服務網絡是其保證用戶服務的觸角，需要長期積累。

　　“如果不能改變車主價格敏感、成本敏感等問題，同樣不可避免地存在車主選擇非車企保險公司，即車主從車企脫落的結果。”邢新初舉例說，傳統車企保險公司(如廣汽系的眾誠保險和一汽系的鑫安保險)都并未建立起核心能力和差異化的能力。同樣，新能源車企系保險機構，對保險市場產生影響的路徑尚不明晰。

　　邢新初認為，改變新能源車保險市場的最大因素還在于UBI(Usage-based insurance，可理解為一種基于駕駛行為的保險)。但監管讓新能源車企系保險機構壟斷UBI的可能性很小。